偿付能力亮红灯！一季度险企数据出炉，5家踩中监管红线不达标

5月10日，极客网了解到，近日业内发布一份关于保险公司一季度偿付能力报告的统计数据。

数据显示，截至5月6日晚间，共有158家保险公司公布了一季度偿付能力报告，涉及财险82家，人身险76家。其中，截至一季度末，共有5家保险公司不满足《保险公司偿付能力管理规定》(下称：《规定》)中的“偿付能力达标公司”条件。而在其余偿付能力达标公司中，也有13家险企处于监管红线边缘，偿付能力补充压力一度上升。

5家险企踩中监管红线

据悉，1月25日，银保监会发布2021年1号令，宣告修订后的《保险公司偿付能力管理规定》将自3月1日起正式实施。《规定》强化了对保险公司的偿付能力监管要求，明确保险公司必须同时满足“核心偿付能力充足率不低于50%，综合偿付能力充足率不低于100%，风险综合评级在B类及以上”三大条件，才能算为偿付能力达标公司。

具体看此次未达标的5家企业，渤海财险、中法人寿、前海人寿以及合众人寿虽然满足“核心偿付能力充足率不低于50%，综合偿付能力充足率不低于100%”的要求，但因最近一期的风险综合评级在B类以下而无法达到“偿付能力达标公司”一列。而安心财险则全部踩线，并且由于偿付能力严重不足，已经被监管部门采取行政监管措施包括责令其增加资本金，停止接受车险新业务，以及高管人员限薪等。

对此，《规定》明确规定，当保险公司核心偿付能力充足率低于60%或综合偿付能力充足率低于120%时，将作为监管重点核查对象。同时，对于核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率达标，但操作风险、战略风险、声誉风险、流动性风险中某一类或某几类风险较大或严重的风险年综合评级为C类和D类的保险公司，银保监会及其派出机构应根据风险成因和风险程度，采取针对性的监管措施，实际上进一步提高了对于保险公司的偿付能力要求。

此外，《保险公司分支机构市场准入管理办法(征求意见稿)》规定：保险公司开设省级分公司，须满足“申请前连续两个季度综合偿付能力充足率均高于150%，核心偿付能力充足率均高于75%，且申请前连续两个季度风险综合评级在B类以上”这一硬性规定。申请筹建省级分公司以外分支机构的，也要求“上一年度及提交申请前连续两个季度综合偿付能力充足率均高于120%，核心偿付能力充足率均高于75%”。

从此次统计的数据来看，其余偿付能力达标公司中，还有部分险企处于监管红线边缘。其中，富邦财险等13家保险公司就不满足“核心偿付能力充足率不低于75%且综合偿付能力充足率不低于150%”的要求。这也意味着上述几家险企在开展相关经营工作时将受到一定影响。

股东捐赠成中小险企“补血”新途径

可以看到，随着《规定》中对险企偿付能力的监管趋严，中小企业首当其冲受到了较大的资本补充压力。相对于大型保险公司来说，中小险企补充资本的渠道受限，此外，中小险企还存在发展年限短，发展速度较快，财务实力相对薄弱等情况，导致其偿付能力下降也更快一些。

为防止综合偿付能力下滑至监管红线以下从而影响公司业务开展，不少中小险企开始未雨绸缪，提前进行资本补充。而近年来，随着银保监会对清退保险企业违规股东的力度加大，以及加强增资和参股股东的审核，中小险企合理增资也变的更加棘手。为有效应对偿付能力的快速下降，不少险企选择了通过股东无偿捐赠的方式以应对偿付能力危机。

如复星联合健康，2019年12月，股东上海复星产投就以现金形式向其捐赠3.5亿元。捐赠完成后，2019年末，复星联合健康的偿付能力充足率达到156.86%，保住了“150%”的监管红线。

此外，鼎诚人寿在2021年3月也曾发布公告称，将接受2家股东的现金捐赠，共计5亿元，用于支持业务发展，维持2021年底的综合偿付能力充足率在150%之上，满足公司发展及监管要求。

不过，尽管股东捐赠能够帮助企业迅速提升资本金，规避一些监管约束，但也有业内人士表示，受限于大股东的资本实力，同时通过这一方式也会降低股东注资时可享受的权利，甚至存在一定的法律风险。因而在实际操作中，鲜有所有股东达成一致的共同捐赠，最后往往以大股东或二股东单独捐赠为主。

生成海报

免责声明：本网站内容主要来自原创、合作伙伴供稿和第三方自媒体作者投稿，凡在本网站出现的信息，均仅供参考。本网站将尽力确保所提供信息的准确性及可靠性，但不保证有关资料的准确性及可靠性，读者在使用前请进一步核实，并对任何自主决定的行为负责。本网站对有关资料所引致的错误、不确或遗漏，概不负任何法律责任。任何单位或个人认为本网站中的网页或链接内容可能涉嫌侵犯其知识产权或存在不实内容时，应及时向本网站提出书面权利通知或不实情况说明，并提供身份证明、权属证明及详细侵权或不实情况证明。本网站在收到上述法律文件后，将会依法尽快联系相关文章源头核实，沟通删除相关内容或断开相关链接。